강환국7 백테스트 - 슈퍼밸류모멘텀 + 신F스코어 이번 글은 저번에 테스트한 슈퍼밸류모멘텀에 신F스코어를 넣어 백테스팅한 결과를 올리는 글이다. 다만 신F스코어만 넣지는 않고, 차입금비율을 200%이하로 설정해둬서 조금의 안정성을 더했다. (신F스코어는 강환국님의 책 할수있다 퀀트투자에 나온다. F스코어에서 중요성이 떨어지는 것을 제외하고 3가지 항목만 선정 한 것이다.) 슈퍼밸류모멘텀 전략에 신F스코어를 더하니 수익률이 약간 올라가고 MDD는 조금 줄어드는 모습을 볼 수 있다. 다만 분기리밸런싱에서는 반대로 된 모습이 있어 그렇게 유의미한 변화는 아닌 것 같다. 다만 시즌제에서 MDD가 훨씬 줄어든 모습이다. 그냥 슈퍼밸류모멘텀전략을 썼을때는 MDD가 반으로 줄었는데 여기서는 3분의1수준으로 줄어든 모습이다. 시즌제가 진짜 신기하긴 하다. 그래도 일단.. 2021. 3. 29. 백테스트 - 슈퍼밸류모멘텀 전략 강환국님의 할수있다! 퀀트투자 책에 나온 전략을 조금 변형했다. 그리고 모든 종목선정 및 백테스팅은 퀀트킹 프로그램을 이용해서 하고있다. 퀀트킹 프로그램 연간 유료 회원권은 17만 5천원이다. 그렇게 작은 금액은 아니지만, 퀀트투자를 통해 버는 수익을 생각하면 충분히 지출 가능한 금액이다. 그리고 직접 엑셀을 이용해서 종목을 선정하는 번거로움을 획기적으로 줄여주니 이보다 좋을 수가 있을까. 아무튼 책을 읽고 혼자 생각해서 계획한 첫번째 전략은 슈퍼밸류 모멘텀 전략이다. 백테스팅을 할 때, 우선 지주사, 금융, 해외본사, 스팩, 관리종목은 제외했다. 기본적으로 슈퍼밸류모멘텀 전략은 월간 리밸런싱이다. 책에나와있는 전략의 로직으로만 백테스팅한 결과는 위와 같았다. CAGR이 30퍼센트면 괜찮지만 MDD가 5.. 2021. 3. 29. 저평가를 가늠하는 또다른 지표 PBR 안녕하세요, 욜로파이어입니다. 오늘은 지난 시간에 배웠던 PER과 CAPE에 이어서 저평가를 가늠하는 또 다른 지표인 PBR에 대해서 강환국 님의 어피티 기고글을 토대로 이야기해드리겠습니다. PBR은 ‘Price Book-value Ratio’의 약자로, 주가 순자산 비율을 의미합니다. 기업 또는 주식시장의 시가총액을 순자산으로 나눈 지표입니다. PBR = (시가총액) / (순자산) ‘시가총액’은 (주가) × (주식 수)로 계산할 수 있습니다. 이론적으로 한 기업의 시가총액은 그 기업의 주식을 모두 다 사는 데 필요한 금액이에요. 그래서 ‘기업가치’라고도 말하죠. ‘순자산’은 자산에서 부채를 뺀 개념입니다. 예를 들어 제가 5억 원 가치의 부동산과 현금 3억 원을 가지고 있다고 치면 자산이 8억 원이 됩.. 2020. 5. 14. 가성비가 좋은 상품에 투자하자! - PER와 CAPE 안녕하세요, 욜로파이어입니다. 사람의 성향에 따라서 공격적인 전략을 선호하는 사람이 있고, 안정적인 전략을 선호하는 사람이 있습니다. 저는 지난 글들에서 추천드린 것이 안정적인 영구포트폴리오인 만큼 안전한 것을 선호하는데요, 어떤 전략을 쓰던지 좋은 주식 상품에 투자하고 싶은 것은 누구나 마찬가지일 것입니다. 그렇다면 어떤 주식상품이 좋은 상품일까요? 그것은 바로 가성비가 좋은 상품입니다. 우리는 보통 실제 가치보다 싼 가격에 뭔가를 샀을 때 그 물건의 가성비가 좋다고 하죠. 가성비가 높은 상품을 알기 위해서는 PER와 CAPE를 알아야 합니다. PER란 (Price-Earnings-Ratio)라고 합니다. 한글로는 주가 수익비율입니다. 뜻은 이익 대비 가격 비율입니다. 이해하기 쉽게 예를 들어보겠습니다.. 2020. 5. 9. 주식 개미지옥에서 개미가 살아남는 방법! (1) 안녕하세요, 욜로파이어입니다. 이번 글은 제대로 모르고 들어가면 지옥과 다름없는 주식시장에서 가냘픈 개미가 살아남는 방법에 대하여 이야기해보겠습니다. 저번 글에서 웬만한 펀드매니저의 수익률보다 주가지수의 복리 수익률이 더 높다고 말씀드렸습니다. 그럼 그냥 주가지수에 따라 투자하면 되는 것 아니냐고 생각할 수 있습니다. 그런데 그렇게 하시면 바로.. 지옥으로 들어가게 됩니다. 그냥 주가지수대로 투자하면 안 되는 이유는 두 가지 정도가 있습니다. 우선 첫째, 미래는 어떻게 될지 모릅니다. 제가 말씀드린 복리 수익률 8~10%는 과거의 자료일 뿐, 앞으로 어떻게 될지는 아무도 모릅니다. 수익률이 더 높아질 수도 있고, 완전히 낮아질 수도 있습니다. 두 번째, 개미의 99%는 인내심이 부족합니다. 이 두번째 이.. 2020. 5. 7. 은퇴 후 불로소득 계산하기! 안녕하세요, 욜로파이어입니다. 이번 글의 주제는 은퇴 후 불로소득 계산하기입니다. (강환국 님의 어피티 연재를 참고했습니다.) 저는 지금 목표가 다니고 있는 회사를 퇴직하고 나면 벌어둔 돈으로 죽을 때까지 일 안 하고 여유롭고 편안하게 사는 것입니다~ 생각만 해도 행복하지 않나요? 아마 여러분도 이러한 꿈이 있을 것입니다. 그렇다면 어떻게 하면 은퇴 후에 일을 안 하며 편안하게 살 수 있을까요? 제 주변 많은 분들의 꿈이 건물주나 원룸 주인입니다. 그 말은 월세 같은 불로소득을 받으며 편안하게 사는 것이 꿈이라는 건데요, 건물이나 원룸을 사고 불로소득을 얻으려면 살 돈이 필요하겠죠? 또한 각자 은퇴 후 한 달에 얼마를 써야 행복할지도 다를 것입니다. 누군가는 월 300이면 충분하다고 생각할 것이고 누군가.. 2020. 5. 5. 이전 1 2 다음
